新华财经北京1月25日电（张保贺） 12月，北半球甜橙陆续集中上市，叠加地缘政治影响外贸格局，欧亚甜橙市场价格快速下行，进而导致全球鲜食甜橙市场价格稳步下跌。期间，延后采收的美国鲜食甜橙市场价格相对坚挺；受第三国低价甜橙冲击的欧盟市场价格快速下行；增产背景下出货承压，我国鲜食甜橙市场价格再次低位运行。同期，橙汁供应预期增量，导致全球橙汁期货合约价持续下行。在节日氛围增加及气温降低的背景下甜橙消费增量，接续全球鲜食甜橙市场价格有望止跌，供应持续增量的欧盟市场价格或将持续走弱。
资料显示：12月波罗的海干散货指数（BDI）短暂上涨后下滑，月度均值环比上涨38.56%。同期，月度人民币兑欧元升值1.52%，人民币兑美元贬值0.61%。重要事件：南亚金诺桔增产且贸易摩擦增加；通胀背景下的欧盟引领全球软柑橘市场价格持续走低；西亚北非的低价甜橙上市，供给增加的甜橙市场价格亦是走低；还有柠檬价格下行，仅有酸橙价格相对坚挺。重点国家或地区：美洲增加柑橘黄龙病的研究经费；美国甜橙延迟采收且价格同比持平，使得增产的墨西哥甜橙增加出口规模；乌拉圭柑橘重新被允许进入我国；黄龙病及天气等影响巴西甜橙增产，年内价格将延续高位；阿根廷政府减少公共开支来应对货币贬值，还将征收柠檬出口关税；澳大利亚甜橙出口我国规模有所恢复；亚洲柑橘普遍增产且产地价格持续走低；我国甜橙出口规模翻倍增长，尤其不断拓展的中亚、东欧市场等；越南绿皮柚子畅销欧美，甜橙种植不标准而低价；红海危机加剧了南亚金诺桔贸易摩擦，使得产地价格低于成本；元旦后中亚柑橘价格快速上涨；受降水影响的土耳其柑橘出货延迟，凭借价格优势占据中东欧市场；俄罗斯需求增加，高加索地区柑橘出口增量；红海危机导致增产的埃及夏橙出口亚洲受阻；摩洛哥小个头甜橙补充美国市场需求；通货膨胀的欧洲市场需求走低，软柑橘销售延长且价格下行；西班牙脐橙、软柑橘价格持续走低，柠檬价格低价而停止采收；高品质的意大利甜橙、相对低价的希腊甜橙和葡萄牙甜橙等相对畅销。综合来看，北半球甜橙陆续集中上市且市场价格稳步下行，受低价第三国甜橙冲击的欧盟市场价格领跌。
美洲甜橙市场：采收延后下价格同比持平，预期增量使得橙汁期货合约下行
1月12日，美国农业部农业统计局（USDA-NASS）发布的《柑橘预测报告》显示，冬季偏高气温使得2023/2024年度美国甜橙产量回调至253.55万吨，较2023年末预测结果上涨2.13%。其中，加利福尼亚州甜橙产量上调至165.76万吨，上调2.92%；德克萨斯州甜橙产量上调至3.67万吨，大幅上调了18.75%。国际资讯显示，美国加利福尼亚州脐橙个头偏大，中小果的需求被摩洛哥甜橙填补。鉴于美国脐橙延后采收，叠加圣诞节采购提振，12月美国鲜食甜橙市场价格相对坚挺。接续美国市场鲜食甜橙供应充足，市场价格窄幅震荡走弱。
数据来源：美国洲际交易所（ICE）、新华指数
图1. 全球冷冻浓缩橙汁期货近月合约结算价走势图
北半球甜橙陆续集中上市，尤其元旦后埃及榨汁橙采收，缓解了欧洲橙汁供应压力，导致全球冷冻浓缩橙汁期货合约结算价持续下跌。截至2023年12月29日，全球冷冻浓缩橙汁（FCOJ2401）期货合约月度结算均价下降至358.73美分／磅（折合人民币57.14元／公斤），环比下跌7.54%；月度内累计跌幅达18.77%。国际资讯显示，美国农业部外国农业服务局（USDA-FAS）发布的《全球柑橘主产国年度预测报告》显示，增产的墨西哥橙汁加工量上涨至15.50万吨，较上一年度上涨10.71%；受柑橘黄龙病蔓延影响，减产的巴西橙汁加工量为105.00万吨，较上一年度下降1.64%。鉴于全球橙汁低库存，上半年及时补充将暂时缓解供给压力，下半年产能缩量或将出现局部收紧局面，整体上全球冷冻浓缩橙汁期货合约结算价短期内震荡走弱，进入夏季或将高位震荡持稳。
欧洲甜橙市场：西亚北非等低价竞品冲击，欧盟鲜食甜橙市场价格快速下行
12月遭遇降水导致土耳其甜橙出货减缓，价格远低于欧盟本土甜橙的优势使其占据中东欧市场份额。规模偏小的埃及脐橙影响偏小，但埃及榨汁橙提前上市将对欧盟市场造成更大的冲击。当月欧盟进口甜橙转向西亚北非地区。欧盟委员会官方数据显示，12月欧盟进口甜橙为1.26万吨，环比下跌39.87%，同比上涨121.96%。其中，进口埃及甜橙0.29万吨，同比上涨87.22%；占当月进口总量的22.96%，同比下跌4.26个百分点。进口其他甜橙（包含土耳其甜橙）0.83万吨，环比上涨29.81%，同比上涨400.91%；占当月进口总量的65.68%，同比上涨36.58个百分点。整体来看，当月西亚低价甜橙大量涌入。
数据来源：欧盟委员会官网、新华指数
图2. 近四年欧盟27国鲜食甜橙月度进口量分布图
同期，欧盟通货膨胀导致消费缩量，进而柑橘销售期延长。中熟软柑橘和甜橙上市时，欧盟市场供应过量；叠加低价第三国甜橙冲击，导致欧盟鲜食甜橙市场价格快速下跌。数据显示，欧盟鲜食甜橙批发价格为99.00欧元／百公斤（折合人民币7.72元／公斤），环比下跌8.33%，同比上涨20.73%，较过去五年同期均值上涨36.80%。
数据来源：欧盟委员会官网、新华指数
图3. 近六年欧盟鲜食甜橙月度批发价格对比图
鉴于西亚低价甜橙冲击，市场重叠度较高的希腊市场价格大幅下跌。其中，意大利市场价格为135.00欧元／百公斤，环比上涨2.27%，同比上涨10.66%；葡萄牙市场价格为110.00欧元／百公斤，环比下跌5.17%，同比翻倍上涨；西班牙市场价格为91.00欧元／百公斤，环比下跌2.15%，同比上涨26.39%；希腊市场价格大幅下降至57.00欧元／百公斤，环比下跌45.19%，同比上涨14.00%。根据国际资讯测算，土耳其甜橙在欧盟市场价格低于50欧元／百公斤。
元旦后埃及夏橙上市，尤其西班牙贸易商主动从事转口贸易，接续西班牙和葡萄牙市场价格或将快速下跌，进而带动欧盟鲜食甜橙市场价格继续下行。
亚洲甜橙市场：柑橘供应增量且出口倍增，使得我国甜橙市场价格再次走低
12月我国水果销地批发价格震荡回升。当月农业农村部重点监测的6种水果批发均价为7.11元／公斤，环比上涨3.95%，同比亦上涨2.75%。期间，中早熟脐橙产量大幅增加，导致春节前产地出货承压，使得市场价格持续下行并进入低位运行，其中销地批发环节的盈利水平回升。截至1月7日，全国沙糖橘销地批发七日均线为7.92元／公斤，自10月份以来累计下跌33.31%；全国脐橙销地批发七日均线为7.52元／公斤，自10月份以来累计下跌18.07%。同期，12月全国脐橙销地批发均价为8.16元／公斤，环比下跌7.91%，同比下跌8.21%。
数据来源：农业农村部信息中心、新华指数
图4. 2023/2024年度全国柑橘重点品类销地批发价格走势图
同期，我国甜橙出口量倍增，尤其在不断拓展的中亚东欧市场。国际资讯显示，卡尼库尔干检查站的农产品通关增量，我国柑橘输入俄罗斯远东的体量大幅上升。具体来看，12月我国进口甜橙仅0.02万吨，环比下跌96.35%，同比下跌53.09%。当月出口甜橙3.20万吨，环比翻倍式增长，同比上升110.17%；同期，出口均价为8.56元／公斤，环比上涨6.35%，同比则下跌7.83%。国内资讯显示，今年奉节出口首批次100吨脐橙至东南亚，短期内还有2000吨出口计划。现阶段，甜橙出口成为缓解主产区出货压力的关键举措。在红海危机的影响下，春节前我国甜橙主产区需要抓牢东南亚市场。
数据来源：海关总署、新华指数
图5. 近六年我国甜橙进出口量价月度走势图
截至1月19日，新产季奉节脐橙百度搜索指数均值同比转跌且跌幅6.98%。产地价格方面，秭归脐橙、奉节脐橙等三峡库区脐橙产地价格回到2021年低价水平，政企大客户及出口渠道畅通的奉节脐橙产地价格位居前列。鉴于日度脐橙百度搜索指数点位同比转涨，春节前国内消费增量效应溢出，预测短期内国内脐橙产销两地批发价格窄幅震荡回升。
声明：为提升《全球甜橙市场综述及走势分析月报》可阅读性以及满足海外传播需求，从2022年1月起正式更名为《Orange Facts》，并经由中国经济信息社新华指数农业市场研究中心运营发布。
编辑：潘宇昕
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